Análisis Técnico de B.Popular, Henkel AG y Walt Disney Corp.

Banco Popular.

 Una acción bajista se mire por donde se mire por análisis técnico y por fundamental tres cuartos de lo mismo. Banco Popular hoy por hoy es un chicharro del que mejor mantenerse fuera mientras no muestre una señal de cambio de tendencia, aquí solo hay lugar para aquellos que buscan un pelotazo, asumiendo un altísimo riesgo. Como podemos observar en el gráfico semanal adjunto la directriz bajista de medio plazo ha frenado en varias ocasiones los intentos desesperados de los alcistas por cambiar la situación. A finales de mayo un nuevo fracaso ante la directriz bajista de medio plazo daba alas nuevamente a los bajistas que volvían a reanudar su marcha triunfal. La zona de los 2€ ha sido el último  campo de batalla, donde los alcistas perdían su oportunidad aunque la formación de un triángulo descendente hacía presagiar que los osos saldrían una vez más victoriosos y así fue al confirmarse la ruptura del triángulo descendente que perfectamente se comportaba como un patrón de continuación, marcando un objetivo teórico en los 1,038€, el cual la semana pasada estuvo muy cerca de alcanzarse. De momento la única opción posible es mantenerse corto o fuera. Los bajistas deberían mantener sus stop loss ligeramente por encima de los 2,312 al tick. El oscilador macd es claramente bajista en gráfico diario, semanal y mensual. No se puede descartar algún rebote algo del todo normal en una tendencia pero desde luego a día de hoy es un valor del que hay que pasar de largo. Alguien puede pensar que a estos precios puede ser una ganga pero cualquier mínima variación de tres o cuatro céntimos puede ser una catástrofe. Nunca hay que olvidar la ecuación rentabilidad / riesgo. Los chicharros solo son aptos para quienes tiene información privilegiada o solo confían en su buena suerte, sin ninguna base por técnico o fundamental.

Banco Popular en gráfico semanal.

Henkel.

Este es un valor de los que gustan a los inversores tanto por fundamentales como por técnico. Obviamente es un valor con un fondo claramente alcista a pesar de que en el último año se ha movido dentro de un patrón de continuación como es un triángulo descendente, a pesar de que por su nombre nos puede dar la impresión de ser un patrón de cambio de tendencia de alcista a bajista, un error muy común entre los neófitos. Tras esta puntualización debo centrarme en el cierre de esta semana, el cual ha sido muy importante y es que tenemos un cierre semanal por encima de la resistencia del triángulo descendente, una señal clara para abrir posiciones largas, además cerrando muy cerca de máximo y por si no estamos muy convencidos hay que añadir que el cierre semanal ha sido por encima del último máximo descendente, este actuaría como filtro para evitar una falsa señal. Así que tenemos una señal perfecta para abrir largos (comprar) con objetivo teórico mínimo en los 133,85€. Con respecto al stop loss tenemos dos opciones uno agresivo por debajo de 96,25€ al tick y uno más conservador por debajo de los 87,89€ al tick. Acompañando al movimiento alcista tenemos al oscilador estocástico y macd mostrando señal de compra. A esto hay que añadir el aumento del volumen que confirma la ruptura del triángulo. La media móvil de 200 esta al alza y si alguien hubiera comprado basándose en la señal de esta importante media ha cierre de ayer viernes tendría una rentabilidad aproximada del 233%. Además esta acción vuelve a estar muy cerca de su máximo histórico en los 115,70€, alcanzado a principios de abril del 2015. Desde luego esta es una acción para tener en cartera, ahora tenemos una nueva señal de compra para entrar o aumentar posición. Aunque como siempre digo con los valores alcistas hay que aprovechar las correcciones para estar dentro en lo que en el mundo anglosajón se conoce como “buy on dips.”.

 

Henkel en gráfico semanal.

Walt Disney.

Desde los 28,11$ mínimos anuales en 2011 este valor ha subido como la espuma, alcanzando en agosto del 2015 los 122,08$ máximo histórico. A la cual siguió una corrección hacia el soporte de los 90,10$ nivel de referencia desde el 2014, actuando en principio como resistencia y sobre todo como soporte, frenando los dos grandes ataques bajistas iniciados en 2015. En la última ocasión todo parecía destinado a confirmar un doble techo pero finalmente los alcistas reaccionaron, plasmando en gráfico semanal una pauta de martillo algo muy extendido en muchísimos valores a principios de febrero. Este martillo en zona de soporte muy fiable fue el pistoletazo de un rebote que se estrelló con la directriz alcista de largo plazo, como pueden comprobar en el gráfico semanal adjunto, actuando como resistencia y reanudándose las caídas pero de forma muy controlada como había ocurrido anteriormente con el rebote. Podemos hablar sin tapujos que esta acción se mueve en un lateral entre los 90,10$ y los 122,25$. Como todo movimiento lateral en teoría y siempre basándonos en las probabilidades debería romper en favor de la tendencia previa, la cual es alcista. Pero aventurarse por esta opción hoy por hoy es una posibilidad aun remota. La posibilidad de tantear los 90$ es viable si el precio no cierra con contundencia por encima de los 100$ y un cierre semanal por encima  de los 106,01$ reanudaría la tendencia alcista de corto plazo, con miras a la resistencia de los 122,25$, siempre y cuando no tengamos un cierre semanal por debajo de los 86,25$, en este caso tendríamos la reanudación de la tendencia bajista y un objetivo en los 58$ por ruptura del lateral. Concluyendo Walt Disney está en un movimiento lateral algo que no es nuevo pues durante 1998 – 2012 se movió lateral. Sin embargo en esta ocasión la presión bajista mantiene a raya a los alcistas aunque estos de momento no parecen amedrentarse.

Walt Disney en gráfico semanal.